如何讓老年生活富足，進而有更多選擇自己生活的可能呢？美國退休理財顧問告訴你，減少養老顧慮的方式是：從為退休而儲蓄轉為通過財務安排在退休時創造收入。

    在《養老金投資組合》一書中，美國養老投資規劃專家邁克爾·茨威徹（MichaelJ.Zwecher）提出了一些頗為實用的投資建議：

    一是養老理財不同于傳統理財。作者認為，傳統理財規劃的重點在于權衡風險回報，評估客戶風險承受能力；而養老理財規劃則需要注重通過理財安排保證客戶未來的基本收益。“這并不表示也沒必要完全規避風險，而是提示我們應當進行風險監測，并在合適時候做風險分散。”

    二是關注通貨膨脹。通貨膨脹是退休計劃的沉默殺手。有兩種途徑可以降低通貨膨脹的影響：其一是建立一個以名義金額計價的投資組合，并考慮預期的通貨膨脹；其二是購買會根據通貨膨脹進行調整，以實際金額計價的投資組合。

    股票和實物資產通常也被用作通脹保護，但投資者需要了解它們的不確定性。一些實物資產的回報兼具消費性質和財務性質，一般來說消費回報越大，財務回報就越低，比如郵票、硬幣和藝術品就以消費回報為主。

    三是確定“保底消費需求”。確定退休后的花費，是比關注退休收入更重要的事。首先你需要確定最需要保證的消費需求，再為此進行規劃，確保這部分需求資金的安全。平均來看，人們退休后的花費約占其退休前收入的70%。所以，每個家庭都需要針對自身的情況編制預算，劃分出哪些是基本的消費需求，哪些是“欲望性支出”。

    四是風險資產配置。在傳統的理財規劃中，風險資產是投資組合的最主要部分。在養老金投資組合中，除了讓生活需求得到保障，也需要保留收益增強的空間。通過分離保底投資組合，對風險資產擁有可能虧損的容忍度，同時也需要對止盈、止損進行合理規劃。

    人們會花幾十年的時間為養老存錢，而一旦退休階段來臨，又很自然地會害怕看到自己的存款減少。所以，養老財務規劃是人生最緊要的任務之一，我們需要提前從為退休而儲蓄轉為通過財務安排在退休時創造收入。