本報(bào)記者 彭妍

    近日，錫商銀行、新安銀行等多家民營(yíng)銀行相繼發(fā)布公告，宣布下調(diào)其存款利率。目前，市場(chǎng)上已難覓“3字頭”利率的中長(zhǎng)期存款產(chǎn)品。

    上海金融與法律研究院研究員楊海平對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，民營(yíng)銀行本輪下調(diào)存款利率主要考量是應(yīng)對(duì)資產(chǎn)端利率下行趨勢(shì)，壓降存款付息成本，逐步調(diào)整資產(chǎn)負(fù)債配比模式。下一階段，包括民營(yíng)銀行在內(nèi)的中小銀行將積極提升存款利率定價(jià)的精細(xì)化程度，實(shí)施更靈活更專業(yè)的資產(chǎn)負(fù)債配置策略。

    緩解凈息差壓力

    以錫商銀行為例，該行從2月24日起，將定期三個(gè)月存款利率從1.6%下調(diào)至1.4%；一年期存款利率從1.9%下調(diào)至1.8%；二年期存款利率從2.5%下調(diào)至2%；三年期存款利率從2.85%下調(diào)至2.6%；五年期存款利率從2.6%下調(diào)至2.5%。

    除錫商銀行外，新安銀行、中關(guān)村銀行等多家民營(yíng)銀行近日也發(fā)布了下調(diào)存款利率的公告。如中關(guān)村銀行公告顯示，自2月26日起，其將整存整取二年期存款利率由當(dāng)前的2.4%下調(diào)至2.2%。

    據(jù)記者觀察，去年以來(lái)，民營(yíng)銀行就已經(jīng)開(kāi)始下調(diào)存款利率。

    “民營(yíng)銀行下調(diào)存款利率的原因主要包括市場(chǎng)利率環(huán)境的變化、降低資金成本的需求、緩解凈息差壓力、監(jiān)管導(dǎo)向以及經(jīng)營(yíng)策略的調(diào)整等。”中國(guó)銀行研究院研究員葉銀丹對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，自2024年以來(lái)，市場(chǎng)利率整體呈下行趨勢(shì)，民營(yíng)銀行為了適應(yīng)市場(chǎng)環(huán)境，也跟隨下調(diào)存款利率。此外，民營(yíng)銀行前期通過(guò)高利率攬儲(chǔ)，資金成本較高，隨著業(yè)務(wù)逐步穩(wěn)定，為了優(yōu)化成本結(jié)構(gòu)，提升盈利能力，下調(diào)存款利率成為必然選擇。在銀行業(yè)凈息差整體承壓的情況下，民營(yíng)銀行的凈息差也出現(xiàn)較大幅度下降，下調(diào)存款利率有助于緩解這一壓力。

    國(guó)家金融監(jiān)督管理總局公布的2024年四季度商業(yè)銀行主要監(jiān)管指標(biāo)數(shù)據(jù)顯示，2024年第四季度，商業(yè)銀行凈息差為1.52%，環(huán)比下降0.01個(gè)百分點(diǎn)。其中，城商行、民營(yíng)銀行這兩類銀行的凈息差降幅高于行業(yè)平均水平。與此同時(shí)，城商行、民營(yíng)銀行、農(nóng)商行等中小銀行全年的凈利潤(rùn)增長(zhǎng)有所承壓。

    如何應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)

    葉銀丹認(rèn)為，對(duì)銀行而言，下調(diào)存款利率有助于降低整體負(fù)債成本，增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力，提升經(jīng)營(yíng)的穩(wěn)健性。對(duì)儲(chǔ)戶而言，存款利率下調(diào)可能會(huì)降低存款收益，影響存款意愿，促使客戶尋找其他投資渠道。

    “2025年，銀行存款利率預(yù)計(jì)將繼續(xù)呈現(xiàn)下降趨勢(shì)。未來(lái)不排除民營(yíng)銀行進(jìn)一步下調(diào)存款利率的可能。”葉銀丹分析稱，從定價(jià)機(jī)制看，存款利率與十年期國(guó)債、一年期LPR掛鉤，結(jié)合貨幣政策適度寬松的基調(diào)，以及十年期國(guó)債利率低位運(yùn)行態(tài)勢(shì)來(lái)看，存款利率跟隨貸款利率下調(diào)的可能性較大。此外，隨著金融市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇，各銀行在權(quán)衡成本與收益后，存款利率可能逐漸趨同，向合理區(qū)間靠攏。

    楊海平表示，面對(duì)利率變化帶來(lái)的挑戰(zhàn)，商業(yè)銀行應(yīng)提升市場(chǎng)研究能力，積極推進(jìn)定價(jià)管理和成本管理精細(xì)化升級(jí)，提升資產(chǎn)負(fù)債配置策略的靈活性。此外，要推進(jìn)戰(zhàn)略管理方式變革和策略優(yōu)化，基于精準(zhǔn)定位建立品牌影響力和護(hù)城河；基于業(yè)務(wù)創(chuàng)新提供敏捷化、體驗(yàn)好的優(yōu)質(zhì)服務(wù)；依靠特色化的增值服務(wù)，增強(qiáng)客戶黏性。