7月29日，由中國財富網(wǎng)、《保險研究》編輯部聯(lián)合主辦，中國財富研究院承辦的“2018年中國人身保險產(chǎn)品研究報告”（下稱《報告》）發(fā)布會在京舉行。業(yè)內(nèi)專家認為，應(yīng)積極發(fā)展第三方評價體系，對不同產(chǎn)品進行科學(xué)評級，幫助消費者分析出更適合自己、性價比更高的產(chǎn)品，推動保險機構(gòu)開發(fā)出更適合消費者需求的產(chǎn)品，從而推動人身險市場良性發(fā)展。

    收集3700多個在售主流產(chǎn)品

    “這份研究報告第一次向全社會、向廣大客戶完整展現(xiàn)了中國保險市場人身保險產(chǎn)品的全貌。”英大泰和人壽業(yè)務(wù)總監(jiān)方國春說，“這份研究報告將有助于消費者發(fā)現(xiàn)在售保險產(chǎn)品不能滿足的領(lǐng)域和缺陷，推進供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革創(chuàng)新發(fā)展進程，促進保險業(yè)在滿足人們?nèi)找嬖鲩L的保險保障需求方面不斷進步。”

    2017年人身險市場的產(chǎn)品結(jié)構(gòu)發(fā)生了較大變化。普通壽險業(yè)務(wù)成為主要增長點，投連險、萬能險增長放緩。數(shù)據(jù)顯示，2017年普通壽險業(yè)務(wù)增長幅度最大，同比增長23.77%，分紅壽險業(yè)務(wù)同比增長22.14%，投連險業(yè)務(wù)同比增長1.49%，萬能險業(yè)務(wù)同比增長4.75%，健康險業(yè)務(wù)同比增長8.58%，人身意外險業(yè)務(wù)同比增長20.19%。

    在此背景下，保險公司加大了產(chǎn)品創(chuàng)新力度，2017年共開發(fā)報備2300多個產(chǎn)品，比2016年增加30%。加之保險費率市場化改革進一步深化，市場上的保險產(chǎn)品不論是形態(tài)還是價格都出現(xiàn)較大差異，產(chǎn)品競爭越來越激烈，形態(tài)越來越多樣化。

    多樣化的產(chǎn)品增加了消費者對保險產(chǎn)品的認識和選擇難度。如何從紛繁蕪雜的保險產(chǎn)品中挑選出適合自己的保險產(chǎn)品成為當前消費者面臨的一個主要難題。

    對此，《報告》從人身保險產(chǎn)品主要特征的統(tǒng)計對比入手，共收集了3700多個在售主流產(chǎn)品，對不同產(chǎn)品性價比進行了評級。

    首先，《報告》對人身保險產(chǎn)品進行分類，針對不同類別的人身保險產(chǎn)品，利用自主開發(fā)的定價系統(tǒng)，根據(jù)每一個產(chǎn)品保險合同描述的保險責(zé)任進行一一建模，開展保險產(chǎn)品價格量化評級。其次，針對公司資本、公司歷史、償付能力、服務(wù)水平、賠付時效等綜合因素，結(jié)合產(chǎn)品特征，制定不同產(chǎn)品類別的評分項目，依次對每個產(chǎn)品進行綜合量化評級，再根據(jù)不同產(chǎn)品類型進行加權(quán)得到綜合評級。最后，《報告》對人身保險產(chǎn)品定義拆解責(zé)任項、免責(zé)項，共計186項內(nèi)容進行了精算，涵蓋了市場上主流在售產(chǎn)品的利益狀況、免責(zé)狀況。

    中國人民大學(xué)財政金融學(xué)院保險系主任魏麗指出，《報告》有三大亮點：第一，通俗易懂，把那些艱澀、難懂的保險條款和術(shù)語都做了通俗化處理，有助于消費者理解；第二，提出很多重要理念，例如“定壽的保單貼現(xiàn)”“選擇維度”等；第三，報告中對于分紅險的處理比較合適，“分紅型不宜突出強調(diào)是一個險種，而是一種處理方式，是對保險公司優(yōu)于定價假設(shè)的那部分經(jīng)營利潤，有70%的部分是可以作為可分紅利潤”這個概念需要讓消費者清楚。

    甄別各類險種“套路”

    《報告》對定期壽險、終身壽險、重大疾病保險、年金保險、投連險、萬能險進行了詳細調(diào)研和分析，對不同產(chǎn)品性價比進行評級，創(chuàng)新性地對保險消費者的選擇提出推薦意見，并總結(jié)各類產(chǎn)品的發(fā)展建議。

    細分來看，在保障型壽險方面，《報告》認為，保障型壽險責(zé)任簡單明確，屬于消費者風(fēng)險保障的核心工具，但當前市場上保障型壽險的設(shè)計細節(jié)各公司間的差異仍較大，消費者選擇時需要格外注意。

    《報告》稱，這些差異主要體現(xiàn)在責(zé)任免除、健康告知、等待期等方面，例如個別公司增加了關(guān)于猝死的免責(zé)，將猝死這一相對常見的情況列為除外責(zé)任，屬于過度免責(zé)；個別公司定期壽險使用重疾健康告知，加重了被保險人的告知義務(wù)。

    從調(diào)研結(jié)果來看，保障型壽險的免體檢保額逐年升高。2017年北上廣等經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)公司的定期壽險中，0歲-40歲被保險人的免體檢保額都在100萬元以上，150萬元和200萬元也不鮮見。此外，還有公司通過郵件或智能核保系統(tǒng)等創(chuàng)新方式提升了免體檢保額。這些變化反映了“保險業(yè)姓保”在市場上的正面影響。

    在重大疾病產(chǎn)品方面，《報告》指出，目前市場上重疾險條款責(zé)任設(shè)計“文不對題”“套路”較多。

    《報告》建議，基于當前疾病種類有增加趨勢，消費者應(yīng)該重點關(guān)注是否包含25種行業(yè)標準疾病。目前市場上在售的重疾險平均保障病種為60種，其中主要的25種疾病有標準定義，理賠率普遍超過95%，因此重疾險產(chǎn)品是否包括這25種疾病至關(guān)重要。

    《報告》稱，這25種之外的疾病定義由各保險公司自行制定，自行制定的重疾定義不盡相同，消費者需要留意。調(diào)研發(fā)現(xiàn)，個別保險公司存在疾病定義“文不對題”、拆分重疾以提高保障疾病數(shù)量、保障基本已被消滅的疾病、疾病定義重復(fù)率高以及缺項少項等問題。

    同時，調(diào)研中發(fā)現(xiàn)，目前市場上重疾賠付方式花樣百出，有的與到達年齡掛鉤，有的與運動指標掛鉤，有的與是否患過輕癥有關(guān)。此外，有的產(chǎn)品規(guī)定特定重大疾病會得到基本保險金額以外的額外給付（如白血病等），還有的重疾產(chǎn)品包含老年長期護理保險金、全殘責(zé)任等。但細看這兩項責(zé)任，大部分都包含在重疾責(zé)任里，形同虛設(shè)。

    在年金保險產(chǎn)品方面，《報告》發(fā)現(xiàn)，年金產(chǎn)品較為同質(zhì)化，通過研究123款主流年金保險產(chǎn)品中，88.6%的產(chǎn)品以普通年金給付責(zé)任為主，含養(yǎng)老給付的只有22%，而含教育金的則更少，只有4.9%。另外，年金保險中超過一半的產(chǎn)品在全生命時段給付年金，給付時間的拉長導(dǎo)致單次給付金額變小，在被保險人的養(yǎng)老階段很可能會出現(xiàn)資金不足情況，這極大弱化了年金險的社保養(yǎng)老補充功能。

    在賬戶型產(chǎn)品（投連險和萬能險）方面，《報告》指出，目前萬能險報備產(chǎn)品總數(shù)略有下降，消費者應(yīng)重點關(guān)注該類產(chǎn)品的保障功能。

    數(shù)據(jù)顯示，在2017年萬能險報備明顯收縮的情況下，保費收入依然占到人身險保費收入的近20%。但當前市場上主流萬能險仍為投資型萬能險，市場上也有不少新型的保障型萬能終身壽險。建議消費者在選購萬能險時更加注重萬能險靈活的保障功能，選擇較高的保額。

    《報告》認為，投連險分類賬戶大部分取得正收益，年輕消費者可選擇作為保障型壽險或未來品質(zhì)養(yǎng)老工具。因為，中青年投保人風(fēng)險承受能力強，風(fēng)險偏好高，借助投聯(lián)險賬戶轉(zhuǎn)換靈活，投資風(fēng)險可調(diào)的特點，可以將投連險作為補充養(yǎng)老的主要產(chǎn)品，同時可以通過高保額投連險，真正實現(xiàn)投連險保障功能與投資功能相結(jié)合。

    《報告》提出，投連險與萬能險按合同約定扣費，消費者應(yīng)注意具體扣費數(shù)額。相對于基金等投資品，投連險、萬能險會收取較高的初始費用和其他賬戶費用，費用過高會影響投連險和萬能險的最終收益，因此建議消費者注意該類產(chǎn)品的具體扣費數(shù)額。

    積極發(fā)展第三方評價體系

    “期待基于《報告》可以推出一些相關(guān)保險產(chǎn)品的評比。”中央財經(jīng)大學(xué)保險學(xué)院精算學(xué)系主任鄭蘇晉指出，《報告》對于提高消費者的契約意識、責(zé)任意識特別有意義。保險產(chǎn)品是服務(wù)性產(chǎn)品，而且涉及到人和人之間的交流，更為復(fù)雜，《報告》的出臺不僅有助于消費者理性購買保險，而且能促進保險公司從服務(wù)上做好后續(xù)工作。《報告》的出臺可以推動消費者和保險公司供需雙方直接互動，也期待未來會有相應(yīng)的創(chuàng)新商業(yè)模式。

    “《報告》不僅為消費者提供了快速識別保險產(chǎn)品的通道，同時對行業(yè)和保險公司有非常好的幫助作用。”陽光人壽產(chǎn)品開發(fā)部副總經(jīng)理張裕斌表示，《報告》調(diào)研人員不是閉門造車，而是研究消費者、市場，并對上千款產(chǎn)品進行抽絲剝繭，差異化地進行闡述和分析，為行業(yè)開發(fā)人員了解市場提供了快速方便的路徑。《報告》未來是否還會有“企業(yè)版”，作為險企產(chǎn)品開發(fā)人員滿懷期待。

    《報告》課題組表示，未來會將《報告》內(nèi)容進一步詳實，可能會對保險產(chǎn)品的消費提示形成單獨的報告，或者以后的報告中對每一個大的分類進行明確、準確、簡單的消費提示。同時，對于保險公司狀況、銷售渠道狀況進行一些單獨的發(fā)布，對產(chǎn)品進行一些評級的分析。