本報記者 姚堯

    今日，申萬二級電池行業表現強勢。東方財富Choice數據顯示，截至6月2日11：30，該行業指數上漲2.63%，大幅跑贏上證指數（漲幅0.11%）。行業內共37只個股上漲，占比超九成。具體到個股方面，蔚藍鋰芯漲停。

圖片來源：東方財富Choice

    消息面上，6月1日，國家發展改革委、國家能源局有關負責人就《“十四五”可再生能源發展規劃》（以下簡稱《規劃》）答記者問時表示，《規劃》錨定碳達峰、碳中和目標，緊緊圍繞2025年非化石能源消費比重達到20%左右的要求。

    廣州萬隆證券咨詢顧問有限公司首席研究員吳啟宏告訴《證券日報》記者：“提升非化石能源消費占比的政策正持續推出，每隔一段時間就有相關政策出爐，新能源領域長期高景氣不變，電池、綠電產業鏈有望接棒汽車零部件，成為新的上漲賽道。”

    金鼎資產董事長龍灝對《證券日報》記者說：“為實現碳中和目標，國家持續出臺新能源領域政策。電池是將新能源轉化落地的重要行業，且我國電池龍頭企業在全球具有一定競爭優勢，同時電池應用領域非常廣泛，不僅新能源汽車，在消費電子及電力儲能方面對電池的需求量都很大，隨著技術革新的推進，電池將迎來更大的發展空間。”

    除了政策面因素外，部分電池行業企業優異的業績也對今日的市場表現形成了支撐。從電池行業企業披露的2022年一季度業績報告看，共有43家企業凈利潤實現同比增長，其中，包括南都電源（1510.49%）、德方納米（1402.77%）、天際股份（765.14%）、科恒股份（628.03%）等在內的4家公司一季度凈利潤同比增長均超500%。

    吳啟宏說：“今年前4個月，電池顯著回落可能是被錯殺，但電池行業一季報業績整體十分景氣，多家公司業績增速翻倍，而下游新能源汽車雖然短期受疫情等因素影響，但新能源汽車不僅在國內保持高景氣，且出口量更是節節攀升。”

    止于至善基金總經理何理告訴《證券日報》記者：“從成本端來看，有消息稱國內電池領域龍頭企業已加快在海外收購鋰礦進度，疊加2023年—2024年礦山和鹽湖的鋰礦產能將陸續釋放，碳酸鋰價格有望邊際走弱；從供給端看，隨著疫情好轉，供應鏈已經開始陸續恢復，5月份造車新勢力汽車交付量環比大幅改善；從需求端來看，汽車下鄉和購置稅減半等利好政策正逐步激發居民購車需求，對電池生產企業的利好消息接連不斷。”

    對于電池行業的投資機會。何理說：“電池行業的低谷期或已過去，隨著上游成本影響邊際走弱，下游需求逐步恢復，預計將成為整個新能源行業彈性最大的行業，建議從估值，業績，競爭力等角度積極配置行業龍頭。”

    排排網旗下融智投資基金經理助理劉寸心告訴《證券日報》記者：“電池行業的投資機會持續存在，短期而言，金屬等原材料價格以開始出現邊際回落。長期而言，隨著頭部企業的鋰資源自供率提升，盈利能力將逐步加強，投資者可以考慮逢低配置。”

    吳啟宏表示，“可重點關注鈉離子電池的投資機會，因鈉離子電池更容易生產，有望成為鋰電池的重要補充，國內某龍頭企業生產的電芯單體能量密度已達到全球最高水平，隨著各大龍頭企業加碼布局，明年有望形成產業鏈。”

（編輯 孫倩 策劃 張穎）